万亿级市场拉开帷幕！光热储能站上风口 上市公司竞相布局

　　光热发电概念持续发酵，细分的熔盐储能板块表现强势，蓝科高新拿下两连板，龙头股首航高科最近一个月股价涨超八成，自4月27日的阶段低点迄今股价累计最大涨幅达137%。

　　政策方面，西部证券分析师李华丰8月3日发布的研报中指出，我国光热产业起步于“十二五”、快速发展于“十三五”，本土光热产业链基本形成。2022年3月22日，国家发展改革委、国家能源局《“十四五”现代能源体系规划》表明，十四五将推动光热发电与风电光伏融合发展、联合运行，因地制宜发展储热型太阳能热发电。

　　此外，东北证券分析师王凤华8月1日发布的研报中指出，光热储能作为清洁能源调峰的重要组成部分，政策支持力度大。国务院发布的《国务院关于印发2030年前碳达峰方案的通知》中指出：“积极发展太阳能光热发电，推动建立光热发电与光伏发电、风电互补调节的风光热综合可再生能源发电基地。”光热储能+多能互补进入快速发展期。

　　光热发电特有光热转换过程，自带储能本领。中航证券分析师邹润芳1月14日发布的研报中介绍称，光热发电是一种全新的太阳能利用方式，其能量转化过程为“光-热-机械-电”。由于大规模储热系统的存在，光热发电可实现连续、稳定、可调度的高品质电力输出，因而具备广阔的发展前景。

　　邹润芳指出，按照IEA预测，中国光热发电市场到2030年将达到29GW装机，到2040年翻至88GW装机，到2050年将达到118GW装机，成为全球继美国、中东、印度、非洲之后的第四大市场，照此看来，光热发电万亿级市场才刚刚拉开帷幕。

　　邹润芳指出，熔盐储能技术蒸汽系统主要由熔盐材料、熔盐储罐、熔盐泵、电加热器、换热器、除氧器、控制系统和各种水泵以及管道阀门等组成，因其较高的系统效率、较大的成本下降空间，成为最主流的光热发电技术路线。

　　熔盐储能在供热、供蒸汽场景具备天然优势，火电机组灵活性改造、光伏光热储能一体化、零碳智慧能源中心是熔盐储能的三大主要应用。浙商证券分析师邱世梁等5月20日发布的研报中预测，根据国家发改委《全国煤电机组改造升级实施方案》，“十四五”期间火电灵活性改造目标为2亿千瓦，按照每千瓦500元测算，熔盐储能仅在火电灵活性改造市场规模即超千亿。并且，根据CNESA统计，熔盐储能在2021年的全球储能市场的累计装机规模排名第三，占比1.6%，中国市场熔盐储能占比约1.2%，具备提升空间。

　　杨阳统计，2022年招标/签约/建设中的熔盐储热项目达16个，总装机规模达3074MW，其中甘肃省金昌市高温熔盐储能绿色调峰电站储能规模达到600MW/3600MWh，熔盐储热项目规模大型化趋势明显。产业链方面，李华丰指出，光热电站的建设产业链长，对产业有较强的拉动力。在国家首批光热发电示范项目中，设备、材料国产化率超过90%。具体来看，首航高科布局系统集成、发电、聚光、吸热、储热/换热环节；西子洁能布局系统集成、发电环节；中国重工和川仪股份布局储热/换热环节；东华科技布局储热/换热环节。

　　不过，国海证券指出，熔盐储能成本较高，在50%转化效率的情况下度电成本约0.886元/kWh.此外，熔盐储能在换热系统中高温熔盐与水换热，产生水蒸汽，驱动涡轮机工作阶段能量浪费较多，能量利用率较低，且熔盐中含有的氯化盐、碳酸盐、硝酸盐对熔融罐、管道等设备具有一定腐蚀作用。